基金降费改革渐次落地 启牛学堂支招如何理性购买

近日，《中国证券报》刊发了一条令投资者振奋的好消息。文章称，自今年7月8日证监会发布公募基金费率改革工作安排以来，截至8月2日，已经有近50家公募机构相继宣布降低费用，涉及的公募产品数量已突破1900只，这一举措将大大增强基金机构的产品吸引力。据机构研报测算显示，基金费率全面调降后，每年管理费收入下降约百亿元，托管费收入下降约15亿元，这部分将直接让利投资者。 　　

 

     　　

此举一出无疑为个人投资者带来了一缕清风。降低公募基金购买费用，“实打实让利投资者”，预示着投资者将能享受到更为实惠的投资环境。在基金买卖过程中，各种费用都在增加我们的投资成本，具体来说有如下几种。

　　

申购费：购买基金时需要支付的费用，通常以一定比例收取。申购费率一般在0.8%-1.5%之间。

　　

管理费：用于基金管理公司日常运作和管理基金资产的费用，按基金资产的一定比例计收。管理费费率和基金风险成正比，主动管理权益基金管理费率最高，基本为1.5%，本次下调都将调到不超过1.2%。

　　

赎回费：持有者卖出部分或全部份额时所支付的费用，赎回费按持有时间来划分费率标准，持有基金的时间越长，赎回费率越低，通常是0.5%左右，多数基金在持有1-2年之后会免除赎回费。

　　

托管费：基金托管费是基金托管人，即具备资格的商业银行保管和处置基金资产而收取的费用。本次费用下调要求托管费率不得超过0.2%。

　　

销售服务费：购买基金时，销售机构可能会收取的一定比例费用，用于销售和后续服务。

　　

另外，在公募基金中，经常出现同一只基金，名字相同，但后面跟着不同字母的情况，这代表着基金的收费方式有所不同。如A类份额通常指基金前端收费的模式，B类份额指的是基金后端收费模式，而C类份额代表基金不收取任何的申购费，但是会收取销售服务费，同时这个份额的赎回费也会比较低。对此，消费者应仔细甄别，选择适合自己的基金产品。

　　

为了在投资过程中更科学地操作，启牛学堂给出以下三点建议：

　　

选择低费率销售渠道：买基金的渠道主要有基金公司、银行和第三方平台。一般来说，基金公司只能买自家基金，局限性比较大；银行品种比较多，在整个基金销售渠道中占据较大比例，但也不是所有基金都卖；第三方平台品种齐全、费率会有折扣，买卖更加方便。大家在购买时可以多方对比，寻找费率相对较低的渠道购买。

　　

坚持长期投资：频繁买卖基金可能会导致较高的交易成本，启牛学堂建议投资者坚持长期投资策略，避免频繁调整投资组合。如果基金持有时间不足7天，赎回时会收取不低于1.5%的惩罚性赎回费，并且全部计入基金资产，此项规定也是鼓励大家坚持长期投资，不要频繁买卖。

　　

灵活使用基金转换功能：通俗来讲，把同一家公司的A基金转换成B基金，这种操作叫做基金转换。基金转换只需支付转出基金的赎回费，以及转入的那只基金比转出的那只基金多出来的申购费，如果两只基金申购费率一样，就不用再支付申购费。

　　

基金投资是多元化投资的一种方式，投资者都应进行专业系统的学习，才能充分理解基金费用的构成，更好地评估投资成本，作出明智的投资决策。启牛学堂作为一家成人在线金融素养知识学习平台，通过由浅入深的阶梯式课程为用户提供丰富的金融素养知识学习，并采用直播、音频、视频等形式，将专业知识与实际案例巧妙结合，让枯燥的理论知识更易理解和掌握，让用户在轻松有趣的氛围中完成课程学习。同时，启牛学堂还打造了师友陪伴的社群学习模式，班主任会针对性解答用户疑问，让学员与社群中的同学相互交流监督、共同进步，告别孤岛式学习。

　　

尽管降低费率能够实打实降低投资者购基成本，但投资者不能由此陷入“唯费率论”误区，重点还是要提升个人金融素养并坚持科学的投资理念。在投资理财的道路上，启牛学堂将持续深耕专业优势，探索创新的教学模式，助力全民金融素养提升。