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年年正收益,从未踩过雷,6年间鹏华产业债年化回报近7%

  大众财经网   来源:大众财经网 www.dzcjw.com  发布时间:2019-09-06 09:54:44


 尽管今年以来债券市场整体呈现震荡格局,一波三折的走势加大业绩的波动性。在此背景下,对于稳健型投资者而言,中长期业绩稳健优秀,具有良好绝对回报体验的“学霸”债基成为投资理财的首选。记者注意,根据2019半年报披露,鹏华固收“黄金战队”旗下有一只超人气债基-鹏华产业债,最新持有人同比增长23倍,深受3.49万客户的青睐。据悉,该基金由13年固收投研老将祝松执掌,自2013年成立以来无惧牛熊穿越,年年正收益,6年间从未踩雷,为长期持有的投资者创造近7%的年化回报。

从时间上看,鹏华产业债成立于2013年2月,历经6年多市场洗礼,已成长为穿越牛熊的“老牌”稳定债基。据银河证券数据,截至2019年8月30日,该基金年内投资回报为7.04%,在同类型基金中排名前8%,过去1年、3年和5年的投资回报分别为8.50%、16.20%和44.90%,分别在同类型基金中排名第14、第2和第17名,自成立以来每年保持正收益,总回报为54.66%,年化回报为6.87%。如果投资者坚持长期持有,6年来收获年化锦7%的稳健回报。此外,基于良好的业绩支撑,鹏华产业债自成立以来累计分红19次,助力投资者将收益落袋为安。

值得一提的是,鹏华产业债绝对收益表现突出,给投资者带来良好的持基体验。据Wind数据,该基金2014-2018连续五年收获正收益,完整会计年度收益分别为18.65%、10.32%、0.79%、2.98%和7.77%。即便面对深度调整的2017年债市环境,在业绩比较基准当年度下滑1.2%的情况下,鹏华产业债依旧收获近3%的投资回报。这正体现出鹏华基金固收团队所秉持的理念——长期投资、攻守均衡、控制回撤,牛市中跟上市场,熊市中大幅跑赢市场、追求绝对正收益,目的是在整个过程中使得资产获得稳定的回报,从而积小胜为大胜,为投资人实现保值增值。

据了解,鹏华产业债对固定收益类资产的投资比例不低于基金资产的80%;对产业债的投资比例不低于固定收益类资产的80%。据最新半年报显示,在上半年运作中,鹏华产业债主要聚焦中高评级信用债,一季度较好抓住了转债市场趋势性及结构性机会为组合贡献收益。债券基金利润收入主要来自债券利息及债券投资收益两大部分。2019上半年,鹏华产业债的利息收入为3258.4万元,债券投资收益为3240.6万元,相较2018年的196.3万元、121万元,同比增长了15倍和25倍。

能够做到中长期业绩在业内领跑,背后必然有实力强大的“舵手”护航。鹏华产业债的基金经理祝松从业经验超13年,现任鹏华基金固定收益总部公募债券投资部副总经理。多年来,基金经理祝松形成以基本面和政策面分析为基础的价值投资风格,在投资管理过程做好“下注”与“节制”的平衡,不过度追求短期业绩,不过于激进,更多在客户可承受的风险范围内争取长期稳定的投资回报。据Wind数据,祝松自2014年3月开始接管鹏华产业债,截至9月5日,其任职期间总回报达57.17%,任职年化回报达8.59%,超越基准回报24.37%,同类排名前8%。其投资精选中高等级信用债,严格控制信用风险,五年间从未踩雷。凭借优秀的中长期业绩,祝松在今年英华奖评比中脱颖而出,摘得“五年期纯债投资最佳基金经理”荣誉。

投资不是一个人在战斗。鹏华基金固收团队成立于2003年,是全国首批社保基金债券组合管理者。经过16年精耕细作,鹏华固收目前已形成一支超50人高度成熟的专业投研交易团队,其中包括15位基金(投资)经理、15位信用研究员,以及15位交易员。不仅如此,作为业内较早开展信用研究的公司,鹏华固收团队目前已建立起完备的信用风险管理及控制体系,近年来鹏华固收旗下公募基金投资组合持有的信用类债券没有涉及任何一例信用风险事件,显示出强劲的风控能力。

  • 来源:大众财经网 作者:综合



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